地緣政治 —— 泰國vs越南：誰才是貿易投資聖地

近年來，新加坡，韓國、日本等亞洲國家成為越南投資的主力軍，丹麥、荷蘭等西歐國家也逐漸進軍越南市場。

2011年至2024年，越南的外商直接投資（FDI）成長迅速，從50億美元上升至400億美元，在東協五國（印尼、馬來西亞、菲律賓、泰國和越南）中排名第二，並逐漸向第一名邁進。

新加坡日本競相投資越南

2024年，對越南投資最多的國家及地區依序為：新加坡、日本、香港、韓國及大陸。自2002年以來，新加坡一直穩居越南最大投資國地位。

新加坡參與了越南多個行業的投資，包括房地產，如KeppeLand、Mapletree和CapitaLand；製造業，如電子產品、紡織品和工業產品；金融業，如星展銀行、大華銀行和華僑銀行；物流業，大部分能源和基礎設施項目位於胡志明市。房地產、金融和科技領域的投資項目集中在河內，製造業和基礎建設項目多位於平陽。

在工業園區投資方面，新加坡與越南共同推出的「越南-新加坡工業園區（VSIP）」項目，帶動了越南許多省份的發展。例如，平陽是1996年首個VSIP所在地，如今該省開設了多所VSIP；2007年北寧VSIP，位於河內附近，專注於電子和汽車零部件行業；2015年海陽VSIP，多年來已開發成為電子產品工業區；

2013年廣義VSIP，位於越南中部，專注於輕工業和製造業；2010年海防VSIP，以重工業生產和物流運輸為主；2015年義安VSIP，位於越南中北部的最新工業園區項目，注重發展環保產業；2022年廣南VSIP，位於越南中部，專為支持先進技術製造業，足跡遍及農業、加工製造業、房地產和電力等多個領域。

越南經濟維持高成長態勢

泰國國際貿易促進廳駐河內辦公室主任坦妮亞表示，2024年下半年越南經濟呈正成長趨勢，但仍面臨通膨壓力、最低薪資等諸多挑戰。

2023年，越南GDP成長5.05%，位居地區和世界高成長國家之列，經濟規模達4,300億美元。國家預算收入超出預期約8.12%。 ，吸引外資金額近366億美元，成長32.1%。 2023年經濟結構劃分為：農林漁業，佔11.96%；工業及建築業，佔37.12%；服務業，佔42.54%；其他生產稅淨額，佔8.38%。

2024年上半年，越南GDP成長6.42%，其中農林漁業佔11.55%，工業和建築業佔36.44%，服務業佔43.35%，間接稅減補貼佔8.66%。隨著國內生產部門和出口的復甦，預計下半年越南的經濟成長率在6.0-6.5%之間。

然而，越南經濟仍面臨各種挑戰，如最低薪資上漲帶來的高通膨壓力，中美貿易戰風險增加，美國通膨率上升造成世界經濟成長放緩，進而導致越南產品出口需求減少。

泰國是越南第六大貿易夥伴

2024年上半年，越南國際貿易總值為3，696.23億美元，分為出口額1，907.35億美元，成長14.9%，進口額1，788.88億美元，成長17.3%。主要出口市場包括美國、韓國、日本和香港；主要進口市場包括韓國、日本、美國和台灣。

主要出口產品為電子類、電腦及配件、電話及組件、機械及零件、紡織服裝、鞋類、木材及木製品；主要進口產品為電子類、電腦及配件、機械及零件、織物、鋼材。

上半年，泰國與越南的雙邊貿易總額為94.47億美元，年增0.7%。其中，泰國對越南出口貨物55.69億美元，下降4.0%；自越南進口貨物38.78億美元，成長8.2%，泰國成為越南第六大貿易夥伴。

越南自泰國進口的產品中，家用電器及零件、塑膠、化學產品、紡織原料和皮革製品增加，而電子產品、電腦及配件、汽車及零件和石油則減少。同時，越南對泰國出口的產品中，電子產品、電腦及零件、鋼鐵和化學產品增加，而電話及組件、水產動物、紡織品和服裝則減少。

泰國與越南貿易競爭力對比

泰國和越南之間的貿易競爭水平，受到以下多方面因素的影響，包括：

生產成本：泰國的勞動成本較高且面臨短缺，但工人擁有豐富的技能經驗。越南勞動成本較低，擁有大量適齡工人，可吸引勞力密集製造業投資。

自貿協定：兩國皆為自由貿易協定組織的成員，雙方在這方面勢均力敵。包括東協自由貿易協定、東協-中國、東協-日本、東協-韓國、東協-澳洲紐西蘭、東協-印度、東協-香港、區域全面經濟夥伴協定。

基礎建設：泰國的交通與物流基礎設施發達，運輸成本低。越南的基礎設施發展迅速，尤其是港口和陸路運輸，但費用仍然昂貴。目前，越南的物流成本約佔商品價值的17-18%。

政府扶持：泰國政府有明確的外商投資促進政策，對外國投資者持開放態度。越南政府推出政策鼓勵外商投資，為外國投資者進入各行各業開闢機會和管道。

國內市場：泰國國內市場需求量大，生產的產品種類繁多。而越南國內市場成長迅速，且有進一步擴張的潛力。

泰越極具競爭力的產業

製造業：泰國和越南都擁有強大的製造業。泰國在中高技術產業具有優勢，但調整適應較為緩慢。越南具備吸引勞力密集製造業投資的能力，但政府要求迅速轉向高科技產業，例如半導體，為了滿足市場變化需求。

農業：泰國是農產品出口國之一，農業發展全面且有效率。越南是農產品主要出口國，尤其水果、米、咖啡、茶葉、胡椒、橡膠、木薯等。此外，越南正在推動農業結構調整，從農業生產思維轉向農業經濟思維、綠色農業、循環農業，逐步轉換生產模式，滿足成長和消費的綠色化。

綜上，越南和泰國在許多領域各具優勢和劣勢，在全球貿易市場的競爭仍然激烈。因此，兩國仍需強化經濟水平，推出政策吸引外資。但從長遠來看，合作比競爭更有利，兩國優勢互補有助於增強東協地區的經濟潛力。